（1）债券的价格确实不可能高于140元，因为未来现金流只有140元。
　　（2）净价交易指的是不计当期利息的报价，不是不计未来利息的报价。
　　比如说：你这张债券是6月1日付息的。那么净价交易的价格是不包括6月1日到交易发生时那段时间的应计利息的，这个应计利息绝对不会超过10元。当6月1日付息日到来时，应计利息归零。如果在12月1日双方发生净价交易，价格是99元，则实际交割的金额则要加上半年的应计利息5元。如果是全价交易，则价格直接就是104元。
　　另外，“该债券的剩余期限是4年，所以利息还有40元。本金还有100元，所以该债券的理论价值是140元”这句话是错误的。债券的价格应该等于未来现金流的折现值，而不是未来现金流本身。
　　折现率就是债券的到期收益率。如果债券的全价为140元，则意味着到期收益率为0，是没有人会为没有回报的投资而付钱的。
　　正确的债券净价算法应该先确定债券的到期收益率，和债券剩余期限。
　　设该债券的到期收益率=12%
　　债券剩余4年，面值100元，利息10%
　　债券净价= 第一年现金折现+第二年现金折现+第三年现金折现+第四年现金折现
　　=10/1.12+10/1.12^2+10/1.12^3+110/1.12^4
　　=93.93
　　设该债券的到期收益率=8%
　　仍然是这张债券。
　　债券净价= 第一年现金折现+第二年现金折现+第三年现金折现+第四年现金折现
　　=10/1.08+10/1.08^2+10/1.08^3+110/1.08^4
　　=106.65

　　债券的到期收益率指的是以该价格购入该种债券，并持有到期之后获得的年化收益率（假设没有违约）。到期收益率是对市场风险偏好，债券评级的最佳诠释。
　　收益率越低，表示市场风险偏好越低、债券评级越高、债券价格越高。
　　收益率越高，表示市场风险偏好越高、债券评级越低、债券价格越低。